Szakdolgozathoz segítség…

Sziasztok. Készülő szakdolgozatomhoz kérném segítségeteket. A szakdolgozat témája mi más is lehetne mint: “Befektetési alapok elemzése, vizualizálása egyszerűsített döntéselőkészítés céljából”
Ha van 5-10 perced és segítenél a kérdőív kitöltésével, akkor ezt itt teheted meg:
https://goo.gl/forms/zZvNUvQrBu6UvGMi1

Támogató kérdőív a “Befektetési alapok elemzése, vizualizálása egyszerűsített döntéselőkészítés céljából” szakdolgozathoz. A kérdőív kitöltésével abban tud segíteni, hogy a szakdolgozat minél pontosabb képet mutasson a lehetséges eszközökről és azok használhatóságáról. A Kérdőív teljesen anoním, annak kitöltése semmilyen módon nem kapcsolható a kitöltő személyéhez! A kérdőivnek nem célja, hogy “túrkáljon” a kitöltő zsebében, egyetlen kérdés sem tartalmaz konkrét pénzösszegekkel, fizetéssel, vagyonnal kapcsolatos kérdéseket. A kérdőív kitöltése nagyjából 5-10 percet vesz igénybe.

A segítséget előre is köszönöm,

Ébredező funkcionalitás

Jelezném, hogy A K&H alapkezelő folyamatos adatfrissítése mellett néhány egyéb fukciót is működésre bírtam. Ennek fő oka, hogy beindult a szakdolgozat készítésem aminek témája: “BEFEKTETÉSI ALAPOK ELEMZÉSE, VIZUALIZÁLÁSA EGYSZERŰSÍTETT DÖNTÉSELŐKÉSZÍTÉS CÉLJÁBÓL”. Ennek apropóján újra működnek a következő alapkezelők folyamatos frissítése és bepótlásra került az eddigi adatfrissítés is: OTP, ERSTE, CONCORDE. Terveim szerint megpróbálom feléleszteni még a METLIFE és az UNIQUA alapokat frissítő modulokat is, de ezek lényegesen másabb alapokon nyugszanak. Ezzel párhuzamosan egyéb munkálatok is folyamatban vannak. Remélhetőleg hamarosan újra közel teljes funkcionalitással fog működni az összes korábbi modul.

Nagy rápihenés, karbantartás és új alapkezelő

Rég volt már, hogy életjelet adtam. Volt némi kis kanyar az életemben, ami miatt nem tudtam idekoncentrálni. Ez utóbbi nyilván fenn áll még, úgyhogy a helyzet ezen a téren nem sokat fog változni egyhamar. A BTC bizniszben vegetatív módon még mindig benne vagyok, bár a folyamatosan zuhanó árfolyamok miatt nem őszinte az öröm az arcomon. Előző hét péntekkel sikerült átmigrálni a teljes szervert (amin az oldal is fut) egy lényegesen költséghatékonyabb környezetbe, ennek kapcsán némi fennakadások történtek, de ezeket már orvosoltam. Elvileg semmilyen adat nem veszett el, ha mégis akkor majd pótlom. Ha már hozzányúltam akkor viszont beraktam egy új alapkezelőt is a QUANTIS személyében. Nyilván azért, mert tervezek vele a jövőben alaposabban foglalkozni. A háttere, multja, stb. nem érdekel, csak az eredményei (még mielőtt valaki elkezdené boncolgatni azt.)

10+% profit 5 óra alatt… ilyen ez a Bitcoin

Már egy jó hete benne volt a levegőben egy komolyabb korrekció Bitcoin kapcsán. Az összes relevánsabb szaksajtó egy hete csámcsog a kínai jegybank vélt (vagy valós) fenyegetésére mely szerint a nagyobb kínai bitcoin kereskedők számla befagyasztásra számíthatnak ha nem függesztik fel a tevékenységüket. Némi korrekció után jó egy hétig oldalazgatott a Bitcoin árfolyama a 400-460-as sávban, majd tegnap este erősen elkezdett esni annak hírére, hogy már több kereskedő is óvatosságból felfüggesztette a kereskedést. Hajnali három körül érte el az árfolyam a mélypontot, ahol is felülkerekedett a vételi oldal és elkezdték feltornászni az árfolyamot. Nekem 349$-os árfolyamon sikerül beújítanom 25 BTC-t. A BTC jellegéből fakadóan különösebb kockázatot nem láttam a tranzakcióban, hiszen ha a zuhanás tovább folytatódott volna, akkor max veszek a BTC-ből mining hardvert (igen… tudom, hogy ezzel a cikkel még lógok..) és azzal termelem ki a veszteséget 1-2 hét alatt. (ez akár 200 USD/BTC árfolyamig simán működő lett volna).

Folytatás…

Meddig tart még a fejlődő piaci fluktuáció?

Megközelítőleg 2009 óta az erős gazdasággal rendelkező fejlett országok olyan gazdaságpolitikát játszottak, amivel előre kőbe vésték a tavaly nyár óta zajló fejlődő piaci gyengélkedést. Az USA és az Euro kört használó országok a folyamatos monetáris lazításoknak köszönhetően a saját pénzüket gyengítve tették lehetővé, hogy stabilizálják gazdasági helyzetüket. Új világpiaci helyzet keletkezett azáltal, hogy Európa már egyértelműsítette stabilizációját és ezzel befejezettnek tekinti a kiigazításokat, mindezzel párhuzamosan már az USA is erős léptekkel halad a QE#3 likvidálása felé.

Az elmúlt években az európai és az USA gazdasági politika miatt lényegében kéretlen figyelmet kaptak a fejlődő piacok és szabadon ömlött be a spekulatív tőke, ezzel folyamatosan nyújtva el az elmúlt évszázad egyik leghosszabb és egyben talán leglassabb bull piacát. Ez a legtöbb országban azt eredményezve, hogy vagy egyáltalán, vagy csak kis mértékben  kellett a jegybanknak lényegi intézkedéseket foganatosítania a válság hatására. Az állampapírokon keresztül bőségesen likvidek maradtak az országok, miközben egyre nagyobb mértékben nőtt az adott ország kitettsége a külföldi tőke irányába. A 2008-2009-es válság krízishelyzete után mondhatni túlságosan is gyorsan álltak talpra a fejlődő országok.

Ennek hatására sok országot váratlanul ért az elmúlt kb egy év, mely során folyamatosan vonják kifelé a pénzt a fejlődő piacokról. Ezen tevékenységet kiváltó okok között természetesen az USA gazdasági megerősödése áll az első helyen. A jegybank szerepét betöltő FED egyértelműsítette már tavaly nyáron, hogy meglátása szerint a gazdaság megerősödött annyira, hogy önállóan is a saját talpán álljon.

Folytatás…

Életjel

Bár az elmúlt hetekben sem témám, sem időm nem volt a bejegyzés íráshoz, de ez nem jelenti azt, hogy teljesen eltűntem. A blog alatt doromboló motor szépen lassan fejlődött. Néhány érdekesség azoknak akik nem csak a postokért járnak ide:

  • Előkészítés alatt van két újabb alapkezelő elemző tooljának élesítése. Mindkettő olvasói kérés alapján kerül be a listába. Az egyik az Allianz lesz a másik pedig a Generali. A lehetőség egyébként továbbra is nyitott, ha valakinek hasznos lenne további alapkezelők grafikonjainak elérése, akkor jelezze.
  • Kikerült a widget sávra egy árfolyam modul az MSCI táblázat alá. Jelenleg főleg azok a tickerek vannak rajta amik nekem fontosak. Később (nem kizárt), hogy lesz lehetőség ennek a testreszabására.
  • A chart rajzolóba extraként bekerült egy benchmark rajzoló funkció:

khusa_with_benchmark

A charton kattintva megtekinthető az adott napi záró értéke az összes fontosabb nemzetközi tőzsdeindexnek, az egyes indexek címkéjére rákattintva pedig megjelenik az adott index benchmarkja a kiválasztott alap chartján. Ez utóbbinak formátuma szabadon változtatható az indexek alatti ikonokkal (vonal, gyertya és ohci diagramok között)

Nyugdíj(-nem-)biztosítás: A fekete leves

Az idei év nagy megtakarítási szenzációja lehet(-ne) a nyugdíjbiztosítás biznisz. A konstrukció igen egyszerű: Adott egy unit-linked vagy egyszerű hozam elvű megtakarítást ígérő befektetési konstrukció, aminél a befizetésekre az állam vállal egy 20%-os adójóváírást (maximum 130e HUF összegig). Tehát ennek megfelelően 650.000 forint éves befizetés mellett 780e forint fog kamatozni évente, ami máris egy komoly előnyt feltételezhet egy hagyományos életbiztosítással kombinált unit-linked termékkel szemben. Ehhez még hozzájöhet a szolgáltató saját bónusz programja, aminek keretei között vagy a főszámlára, vagy egyéb mellék/bónusz számlára további forintok íródnak jóvá bizonyos időközönként. A most fellelhető nyugdíjbiztosítás termékek között szerepel olyan ami pl 2-4 vagy 10 évente ír jóvá 20-30-40%-ot az addig befizetett pénzekre időszakosan. Tehát jól látható, hogy ‘prospektus’ elven igen csábító megtakarítási metódusnak néz ki ez a befektetési lehetőség: A befizetett összegekre ad egyszer az állam 20%-ot, majd további 20-40%-ot kap az ember bizonyos időközönként a biztosítótól.

Mindezt úgy, hogy a befizetett pénzzel valójában az ügyfél rendelkezik a megfelelő portfólió kialakítás révén. Miért éri meg mindez a biztosító társaságnak és ha eltekintünk a befektetési egységek hozamától, akkor valóban érvényesül ez a bónusz?

Folytatás…

Egy időre lezáródott az USA államcsőd paranoia

Még tegnap éjfél körül kaptam a következő üzenetet: “House votes to raise debt ceiling without conditions”. Nos a hír igaz, tegnap a döntéshozók kis többséggel (221-201 ellenében) meghozták a döntést, mely szerint 2015 márciusáig szabad kezet adnak az adósságplafon növekedésének. A 2009-es korábbi hasonló döntéssel ellentétben azonban most még csak feltételeket sem szabtak ehhez. Ez utóbbi döntésnek talán az lehet az oka, hogy amikor legutóbb (tavaly szeptemberben) előkerült ez a kérdés, akkor két hétig részleges szövetségi kormányzat leállás lett belőle; mely kifejezetten rosszul jött a Republikánusok hírnevének. A párt reputációján túl igen komoly gazdasági hatásai is voltak a döntésnek:

debtceiling_crs2013sept

Az ábrán a K&H Amerika árfolyama és rajta feketével a Dow Jones benchmark. Jól látszik, hogy az augusztus közepén elindult erősödést csúnyán kettétörte az akkor sikertelen adósságplafon döntés.

Folytatás…

Holnap újabb meghatározó információ érkezhet

Pénteken vegyes foglalkoztatási adatok érkeztek a tengerentúlról, amit a piaci szereplők annak reményében értékeltek pozitívan, hogy ez talán némileg lassíthatja a Fed kötvényvásárlási programjának visszaszorítását. Normál körülmények között ennek igazolására vagy éppen cáfolására még heteket kéne várni, de van rá némi esély, hogy már holnap kaphatunk információkat mivel Janet Yellen (a Fed új vezére) holnap látogatást tesz a kongresszus előtt. Bár a konkrét döntést nyilván nem tudja előre jelezni, de az összefoglalójában minden bizonnyal kénytelen lesz kitérni a monetáris lazítás jövőjére tekintettel a gyenge pénteki adatokra. Ezt leszámítva egyébként nem várhatók komolyabb gazdasági mérőszámok a hétre. Holnap várhatunk nagykereskedelmi készlet jelentési adatokat, amit csütörtökön fog követni az igazán meghatározó kiskereskedelmi értékesítési jelentés.

Egyelőre a múlt hét csütörtökön indult igen pozitív hangulat tovább hullámzik az egyes régiókon.  Az ázsiai parkett után jelenleg az európai tőzsdék is jól teljesítenek, amit némileg beárnyékol, hogy az észak amerikai börzék határidős kötései már kora reggel óta lefelé száguldanak, ezért nem lepődnék meg, ha már ma délután elindulna a korrekció Dow Jones és S&P 500 esetén. A legtöbb elemző még igencsak elhamarkodottnak tartaná a fejlődő piaci deviza válság lezárását.

Időszerű lehet megnézni a hazai alapkezelők teljesítményét. Kezdjük a havi top 5 teljesítményt nyújtó befektetési alapokkal: (További bontásban szokás szerint a Best of… oldalon.)

alapkezelő alap neve 3d 1w 1m 6m YTD 1y 3y/y 5y/y
OTP OTPEMDA  -1.76% -2.04% 6.22% -1.15% 7.79% 3.40% 15.30% 19.70%
OTP OTPG10EUA  -1.12% -0.35% 5.92% 0.78% 7.37% 13.20% 15.20% 15.70%
UNIQA UQAGLDHUF  -0.04% -0.10% 4.74% -21.69% 8.97% -23.44% 1.35% 0.00%
CON CONCOKOZEEU_  2.04% 1.36% 3.39% 4.80% 3.25% 5.60% 0.00% 14.60%
OTP OTPG10EUB  -0.25% 0.73% 3.09% -2.51% 4.13% 8.00% 0.00% 0.00%

Folytatás…

Időközi jelentés: Bef alapok teljesítménye az EM válságban

cameleonAz elmúlt héttel lényegében lecsorgott a feltörekvő piacok gyengélkedésének első hulláma. Havi átlagban ez a távol keleti tőzsdéken 10% feletti mínuszt hozott, míg a tőlünk nyugatabbra található tőzsdék szerényebb (3-5%) mínuszokkal zárták a hónapot. Nézzük heti és havi bontásban hogyan teljesítettek a befektetési alapok: (Részletesebb, alapkezelőnkénti bontást szokás szerint a Befektetési alapok – Best of…) oldalon találtok)

Az elmúlt egy hét teljesítménye alapján kiemelkedő alapok:

alapkezelő alap neve 3d 1w 1m 6m YTD 1y 3y/y 5y/y
OTP OTPEMDA  5.59% 7.86% 8.67% -1.68% 10.03% 6.70% 14.70% 19.70%
OTP OTPG10EUA  5.18% 5.55% 6.24% 0.28% 7.75% 15.40% 13.50% 15.10%
OTP OTPKLIM13A  3.07% 4.94% 4.36% 16.60% 4.66% 45.60% -0.10% 1.70%
UNIQA UQACHNHUF  -0.03% 4.46% 2.86% 4.61% 3.50% 8.51% 1.55% 10.98%
UNIQA UQASLINHUF  0.38% 3.92% 1.64% 3.71% 1.96% 3.03% 0.00% 0.00%

Egy hónapos teljesítmény alapján kiemelkedő alapok:

alapkezelő alap neve 3d 1w 1m 6m YTD 1y 3y/y 5y/y
OTP OTPEMDA  5.59% 7.86% 8.67% -1.68% 10.03% 6.70% 14.70% 19.70%
MetLife METEUING  1.36% 1.21% 6.92% 11.06% 0.00% 9.43% 6.44% 0.00%
OTP OTPG10EUA  5.18% 5.55% 6.24% 0.28% 7.75% 15.40% 13.50% 15.10%
OTP OTPTRENBSO  2.82% 3.44% 5.34% 18.14% 5.86% 39.20% 0.00% 0.00%
OTP OTPTRENASO  2.82% 3.43% 5.23% 17.26% 5.74% 37.10% 0.00% 0.00%

Folytatás…